Определим платежный излишек или недостаток за 2009 г.

Таблица 13 - Определение платежного излишка (недостатка) за 2009г., тыс. руб.

По итогам 2009 г. наблюдалась та же картина, что и в предыдущие периоды, по первоочередным обязательствам, к которым относится кредиторская задолженность, наблюдался платежный недостаток наиболее ликвидных активов. При погашении краткосрочной дебиторской задолженности первоочередные обязательства также не могли быть погашены.

При анализе ликвидности активы группируются по степени ликвидности, а пассивы по степени срочности погашения обязательств. При этом получаются следующие группы:

А1 - наиболее ликвидные активы, к которым относятся денежные средства и краткосрочные финансовые вложения;

А2 - ликвидные активы, к ним относятся краткосрочная дебиторская задолженность, готовая продукция и товары;

А3 - медленнореализуемые активы, такие как производственные запасы, незавершенное производство;

А4 - неликвидные активы, к ним отнесены внеоборотные активы и долгосрочная дебиторская задолженность;

П1 - первоочередные обязательства, к которым относится кредиторская задолженность;

П2 - краткосрочные кредиты и займы;

П3 - долгосрочные кредиты и займы;

П 4 - капитал и резервы.

Баланс считается абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным, если выполняются следующие соотношения:

А1>П1; А2>П2; А3>П3; А4<П4.

Для получения более точной оценки степени ликвидности определим финансовые коэффициенты ликвидности.

Таблица 14 - Коэффициенты ликвидности

Расчеты, выполненные в таблице 14 показывают, что в период 2007 - 2009 г. г. ООО "Евроремонт" оставалось неплатежеспособным и не имело возможность восстановить платежеспособность в течение 6 месяцев 2009 г. и 6 месяцев 2010 г.

Коэффициент абсолютной ликвидности свидетельствует о том, что предприятие в 2007 г. и в 2008 г. могло за счет ликвидных активов погасить 0,05% своих долгов, при норме не менее 20%. За счет имеющихся денег и при погашении дебиторской задолженности предприятие в 2007 г. могло погасить 10%, в 2008 г.12% и в 2009 г.9% своих долгов при норме 100%. Даже при реализации всех оборотных активов ООО "Евроремонт" смогло бы погасить только в среднем 36% своих долгов, при норме 200%.

Коэффициент восстановления платежеспособности, характеризующий возможность восстановления платежеспособности в течение ближайших 6 месяцев ниже единицы, что свидетельствует о невозможности восстановления платежеспособности. Организация находится на грани банкротства.

6. Анализ состава дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ бухгалтерского баланса позволяет оценить состав и структуру дебиторской и кредиторской задолженности, а также их сопоставление, что является важным при проведении анализа финансовой устойчивости, платежеспособности, с целью диагностики банкротства.

Изменение величины дебиторской задолженности влияет на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а также на финансовое состояние предприятия. Изменение величины кредиторской задолженности определяет платежеспособность и ликвидность предприятия.

Выполним анализ структуры дебиторской задолженности и её оборачиваемости.

Данные таблицы 15 свидетельствуют о том, что в структуре дебиторской задолженности самая большая доля задолженности покупателей и заказчиков, в 2007 г. она составляла 83,6%, в 2008 г. снизилась до 76,7%, а в 2009 г. повысилась до 91,1%. Доля задолженности прочих дебиторов соответственно снизилась с 16,4% до 8,9%. Дебиторская задолженность в 2008 г. выросла на 30,1%, при этом её рост был связан, в основном, с ростом задолженности прочих дебиторов. В 2009 г. произошло снижение дебиторской задолженности на 12,7%, при росте задолженности покупателей и заказчиков на 3,6% и снижении задолженности прочих дебиторов на 66,7%.

Положительным является сокращение периода оборачиваемости дебиторской задолженности с 69 до 39 дней.

Таблица 15 - Анализ дебиторской задолженности

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8