Таблица 6 - Наиболее значимые риски проекта.
Вид риска
Уровень
Непредвиденные затраты
5,25
Валютный риск
6,00
Неустойчивость спроса
Снижение цен конкурентами
7,5
Рост цен на материалы
В качестве условий предотвращения рисков могут быть рекомендованы следующие мероприятия:
* Страхование имущества и ответственности работников фирмы, заключение договоров с фиксированными суммами, детальная проработка подготовительной стадии проекта с целью снижения риска непредвиденных затрат;
* заключение долгосрочных контрактов с поставщиками с четкими условиями и штрафными санкциями;
* использование механизмов страхования валютных рисков (хеджирование, закрытие открытой валютной позиции и др.).
1.9 Финансовый план
Так как планируется, что подготовительный этап реализации проекта составит 6 месяцев, то для упрощения таблиц и их наглядности подготовительный период в финансовый план не включается. Затраты на приобретение сырья, оборудования и т.д. переносятся на первый месяц запуска проекта, а затраты на приобретение оборудования не включаются в план доходов и расходов и план движения денежных средств. Эти затраты отражаются в балансовом плане в статьях основных средств и нематериальных активов.
В плане доходов и расходов приведены средние цены на продукцию с учетом планового снижения цен и применения скидок постоянным клиентам.
Таблица 7 - План доходов и расходов
Показатели
2002
2003
2004
2005
2006
Сумки и ремни кожаные
Объем продаж, тыс. шт
407,67
1363,37
2003,31
2629,35
3246,11
цена, долл
0,74
0,71
0,65
0,62
0,60
издержки, долл/шт
0,44
0,42
НДС, долл/шт
0,09
0,07
0,06
0,05
Военное обмундирование
0,59
1,98
2,91
3,83
4,72
122,00
112,91
110,99
110,85
110,71
110,68
2,00
Ножны, обложки на паспорт
11,32
37,87
55,65
73,04
90,17
10,80
8,41
8,01
7,98
7,95
7,94
Ошейники, поводки
81,53
272,67
400,66
525,87
649,22
4,8
4,00
3,90
3,80
3,70
0,45
1,81
1,56
1,43
1,34
0,76
сводные показатели
выручка от реализации, тыс долл
907,47
2825,19
3821,26
4883,93
5899,70
издержки, тыс. долл
732,29
1621,16
2225,00
2852,17
3462,05
НДС, тыс. долл
121,63
386,32
547,63
705,61
860,31
прибыль, тыс. долл
53,55
817,71
1048,63
1326,14
1577,34
План денежных поступлений и платежей отражает движение денежных средств и расчетов и позволяет оценить ликвидность и платежеспособность проектируемого предприятия. Его принципиальное отличие от плана денежных поступлений и платежей заключается в том, что план движения денежных средств учитывет фактическое движение денежных средств, что позволяет учесть и отследить неравномерное использование предприятием денежных средств во времени (связанное, например со сроками уплаты налогов, оплатой поставок и т.д.)
Таблица 8 - Определение уровня общей рентабельности.
годы
балансовая прибыль, тыс. долл.
среднегодовая стоимость ОПФ и нормируемых оборотных средств, тыс. долл.
318,00
340,88
413,07
332,69
351,42
уровень общей рентабельности, %
16,84
239,88
253,86
398,61
448,85
Высокие показатели рентабельности активов фирмы достигаются за счет использования оборудования на условиях финансового лизинга, платежи по которому относятся на затраты. Однако, даже с учетом наличия на балансе печатной машины и выплаты процентов за кредит (в случае приобретения машины с использованием кредита банка) в размере 40% годовых рентабельность активов составила бы в первый год реализации проекта - 6,94%, а к 2006 году – около 120%.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8
