7. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие./ Под ред. О.В. Ефимовой, М.В. Мельник. - М.: Омега - Л, 2004. - 408 с.
8. Артеменко В.Г., Остапова В.В. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие для студентов, обучающихся по специальности “Бухгалтерский учет, анализ и аудит”. - М.: Омега - Л, 2006. - 270 с.
9. Беликова Т.Н. Бухгалтерский учет и отчетность от нуля до баланса. - СПб.: Питер, 2005. - 256 с.
10. Бухгалтерская финансовая отчетность: составление и анализ / П.И. Камышанов, А.П. Камышанов. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Омега - Л, 2006. - 287 с.
11.Бухгалтерская финансовая отчетность: Учебное пособие./ А.Д. Ларионов [и др.]; под ред. А.Д. Ларионова. - М.: ТК Велби, Изд-во “Проспект”, 2005. - 208 с.
12. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Практикум. - М.: Издательство “Дело и Сервис”, 2004. - 144 с.
13. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство “Дело и Сервис”, 2005. - 368 с.
14. Журавлев В.Н. Читаем баланс. - 2-е изд., доп. - М.: ООО ИИА “Налог Инфо”, ООО “Статус - Кво 97”, 2006. - 172 с.
15. Зайцева О.П., Савина А.И. Комплексный экономический анализ в условиях антикризисного управления: Учебное пособие./ - Новосибирск: СибУПК, 2004. - 101 с.
16. Ионова А.Ф., Селезнева Н.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. - М.: Издательство “Бухгалтерский учет”, 2005. - 312с.
17. Новодворский В.Д., Пономарева Л.В. Бухгалтерская отчетность организации. - Москва, 2005. - 328 с.
18. Пожидаева Т.А., Щербакова Н.Ф., Коробейникова Л.С. Практикум по анализу финансовой отчетности: Учебное пособие./ - М.: Финансы и статистика, 2005. - 264 с.
19. Практика анализа финансового состояния предприятия и расчета основных показателей его развития: Учебное пособие./ Под ред. В.А. Епифанов. - М.: Издательство “МЭИ”, 2006. - 32 с.
20. Как читать баланс? / Под ред. Д.В. Кислов. - М.: ГроссМедиа, 2005. - 416с.
21. Ковалев В.В., Ковалев Вит. В. Финансовая отчетность. Анализ финансовой отчетности (основы балансоведения): Учебное пособие./- 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ТК Велби, Изд-во « Проспект», 2005. - 432 с.
22. Как читать баланс / В.В. Ковалев, В.В. Патров, В.А. Быков - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 672 с.: ил.
23. Куттер М.И., Уланова И.Н. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие./ - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2006 . - 256 с.: ил.
24. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 2-е изд., перераб. и доп. - М.: НП “Экоперспектива”, 2002. - 356 с.
25. Савицкая Г.В. Теория анализа хозяйственной деятельности. Учебное пособие./ - М.: Инфра-М, 2005. - 281с.
26. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 3-е изд., испр. и доп. - М.: Инфра-М, 2005. - 330 с.
27. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник. 10-е изд., испр. - М.: Новое знание, 2004. - 640 с.
28. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие./ - М.: Финансы и статистика, 2005. - 304 с.
29. Скамай Л.Г., Трубочкина М.И. Экономический анализ деятельности предприятия. - М.: Инфа М, 2004. - 296 с.
30. Статистика: Учебно-методическое пособие./ сост. Г.А. Бутримова, Т.Г. Храмцова, Г.Л. Мороз, Н.А. Рожкова./ Под ред. доц. Т.Г. Храмцовой. - Новосибирск: СибУПК, 2005. - 156 с.
31. Сухова Л.Ф., Глаз В.Н., Чернова Н.А. Анализ финансового состояния и бизнес-план торговой организации потребительской кооперации: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 288 с.: ил.
32. Теория бухгалтерского учета. Бухгалтерский баланс как элемент метода бухгалтерского учета: Учебное пособие./ сост. Л.А. Лахина, Ю.А. Котлова. - Хабаровск; РИЦ ХГАЭП, 2005. - 104 с.
33. Титов В.И. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник - М.: Издательско-торговая корпорация “Дашко и К°”, 2005. - 352 с.
34. Федотова Н.В. Финансовый менеджмент. Раздел: Анализ финансового состояния предприятия: Учебное пособие./ - М.: РГОТУПС, 2005.- 41 с.
35. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческой организации. - М.: Инфра-М, 2004. - 237с.
36. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2001. - 208с.
37. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. - М.: ИНФРА - М, 2003. - 343 с.
38. Экономический анализ./ Под ред. Гинзбург А.И. - СПб.: Питер, 2003. - 480 с.
Периодическая литература
39. Панченко Т.В. Влияние изменений в бухгалтерском учете и отчетности на результаты финансового анализа // Экономический анализ: теория и практика. - 2004. - № 3. С. 36-38.
40. Панченко Т.М. Аудиторская проверка бухгалтерской отчетности организации за 2003 г. // Аудиторские ведомости. 2004. - № 4. - С. 47
41. Островенко Т.К., Гребнев Г.Д. Проблемы методики анализа финансового состояния предприятия и его информационной базы // Экономический анализ: теория и практика. - 2004. - № 5. С. 48-55.
42. Хамидуллина Г.Р. Анализ и оценка финансового состояния потребительского общества // Аудит и финансовый анализ. - 2004. - №3. С. 92-98.
Приложение 1
Направления анализа хозяйственной деятельности предприятия
Приложение 2
Основные субъекты анализа финансового состояния предприятия
Наименование субъекта
Вклад субъекта в хозяйственную деятельность
Вид оплаты за внесенный вклад
Цель финансового анализа
Собственники
Собственный капитал
Дивиденды
Финансовые результаты и финансовая устойчивость
Заимодавцы
Заемный капитал
Проценты
Платежеспособность предприятия
Администрация предприятия
Управление и организация дела
Оплата труда, премия и доля от прибыли
Получения достоверной и полной информации для управления
Персонал предприятия
Выполнение трудовых обязанностей
Заработная плата, премия, социальные условия
Стабильная работа предприятия, хорошие условия труда и регулярное получение заработной платы
Поставщики
Осуществление необходимых поставок средств и предметов труда
Оплата по договорной стоимости
Высокая платежеспособность предприятия
Покупатели
Сбыт продукции
Продукция высокого качества
Наличие продукции и товарных запасов
Государство в лице налоговых органов
Общественные блага
Уплата налогов и обязательных платежей в полном размере и в установленный срок
Финансовые результаты деятельности, выручка.
Приложение 3
Показатели оценки финансового состояния
Наименование показателя
Формула расчета
Нормативное значение
Экономическое содержание
1. Ликвидность
1.1.Коэффициент текущей ликвидности
L1 = Оборотные активы / текущие обязательства
L1 = с.290 / с.610+с.620+
+с.630+с.660
Необходимое - L1 1,5; оптимал. L1?2,0+3,5Допустимое 0,7?0,8; желательно
Показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства
1.2.Промежуточный коэффициент ликвидности
L2 = Денежные средства+Текущие финансовые вложения+Краткосрочная дебиторская задолженность / Текущие обязательства
L2 = с.250+с.260+с.240 / с.610+с.620+с.630+с.660
L2 ? 1
Показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам
1.3.Коэффициент абсолютной ликвидности
L3 = Денежные средства+Краткосрочные финансовые вложения / Текущие обязательства
L3 = с.250+с.260 / с.610+с.620+с.630+с.660
L3?0,2?0,5 (зависит от отраслевой принадлежности организации)
Показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовых вложений
1.4. Чистые оборотные активы
L4 = Оборотные активы - Краткосрочные обязательства
L4 = (с.290 - с.690)
2. Финансовая устойчивость
2.1. Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)
U1 = Заемный капитал / Собственный капитал
U1 = с.590+с.690 / с.490
Не выше 1,5
Показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 рубль вложенных в активы собственных средств
2.2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования
U2 = Собственный капитал - Внеоборотные активы / Оборотные активы
U2=с.490 - с.190 / с. 490
Нижняя граница 0,1; opt.U2?0,5
Показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников
2.3. Коэффициент финансовой независимости (автономии)
2.4. Коэффициент финансирования
U3 = Собственный капитал / Валюта баланса
U4=Собственный капитал / Заемный капитал
U3 = с.490 / с.700
U4=с.490 / с.590+с.690
U3?0,4+0,6
U4?0,7; opt.?1,5
Показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования
Показывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных, а какая - за счет заемных средств
2.5. Коэффициент финансовой устойчивости
U5=Собственный капитал+Долгосрочные обязательства / Валюта баланса
U5 = с.490 + с.590 / с.700
U5?0,6
Показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников
3. Деловая активность
А. Общие показатели оборачиваемости
3.1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача)
d1=Выручка от продажи / Среднегодовая стоимость активов (оборотов)
d1=с.010 (ф.№2) / с.190+с.290 (ф.№1)(оборотов)
Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период всего капитала организации)
3.2. Коэффициент оборачиваемости оборотных (мобильных) средств
d2 = Выручка от продажи / Среднегодовая стоимость оборотных активов (оборотов)
d2=с.010 (ф.№2) / с.290 (ф.№1)
(оборотов)
Показывает скорость оборота всех оборотных средств организации (как материальных, так и денежных)
3.3. Коэффициент отдачи нематериальных активов
d3 = Выручка от продажи / Средняя стоимость нематериальных активов (оборотов)
d3=с.010 (ф.№2) / с.110 (ф.№1)
Показывает эффективность использования нематериальных активов
3.4. Фондоотдача
d4 = Выручка от продажи / Средняя стоимость основных средств (оборотов)
d4=с.010 (ф.№2) / с.120 (ф.№1)
Показывает эффективность использования только основных средств организации
Б. Показатели управления активами
3.5. Оборачиваемость материальных средств (запасов)
d5 = Средняя стоимость запасов * t / Выручка от продажи
(в днях)
d5 = с.210 (ф..№1) * t / с.010 (ф.№2)
Показывает, за сколько в среднем дней оборачиваются запасы в анализируемом периоде
3.6. Срок погашения дебиторской задолженности
d6 = Средняя стоимость дебиторской задолженности * t / Выручка от продажи (в днях)
d6 = с.230 или с.240 (ф.№1) * t / с. 010 (ф.№2) (в днях)
Показывает, за сколько в среднем дней погашается дебиторская задолженность организации
3.7. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
d7 = Выручка от продажи / Средняя стоимость кредиторской задолженности (оборотов)
d7 = с.010 (ф..№2) / с.620 (ф.№1)
Показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организации
3.8. Срок погашения кредиторской задолженности
d8=Средняя стоимость кредиторской задолженности * t / Выручка от продажи (в днях)
d8 = с.620 (ф..№1) * t / с.010 (ф.№2) (в днях)
Показывает средний срок возврата долгов организации по текущим обязательствам
4.Рентабельность
4.1. Рентабельность продаж
R1 = Прибыль от продаж / Выручка от продаж * 100%
R1 = с.050 (ф.№2) / с.010 (ф.№2) * 100%
Показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции
4.2. Бухгалтерская рентабельность от обычной деятельности
R2 = Прибыль до налогообложения / Выручка от продаж * 100%
R2 = с. 140 (ф.№2) / с.010 (ф.№2) * 100%
Показывает уровень прибыли после выплаты налога
4.3. Чистая рентабельность
R3 = Чистая прибыль / Выручка от продаж * 100%
R3 = с. 190 (ф.№2) / с.010 (ф.№2) * 100%
Показывает, сколько чистой прибыли приходится на единицу выручки
4.4. Экономическая рентабельность
R4 = Чистая прибыль / Средняя стоимость имущества * 100%
R4 = с. 190 (ф.№2) / с.300 (ф.№1) * 100%
Показывает эффективность использования всего имущества организации
4.5. Рентабельность собственного капитала
R5 = Чистая прибыль / Средняя стоимость собственного капитала * 100%
R5 = с. 190 (ф.№2) / с.490 (ф.№1) * 100%
Показывает эффективность использования собственного капитала. Динамика R5 оказывает влияние на уровень котировок выручки
Частные показатели
4.6. Валовая рентабельность
R6 = Валовая прибыль / Выручка от продаж * 100%
R6 = с. 029 (ф.№2) / с.010 (ф.№1) * 100%
Показывает, сколько валовой прибыли приходится на единицу выручки
4.7.Затратоотдача
R7 = Прибыль от продаж / Затраты на производство и реализацию продукции (по ф.№2) * 100%
R7 = с. 050 (ф.№2) / с.020+с.030+с.040 (ф.№2) * 100%
Показывает, сколько прибыли от продажи приходится на 1 тыс.руб. затрат
4.8. Рентабельность перманентного капитала
R8 = Чистая прибыль / Средняя стоимость собственного капитала+Средняя стоимость долгосрочных обязательств * 100%
R8 = с. 190 (ф.№2) / с.490+с.590 (ф.№1) * 100%
Показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность организации на длительный срок
4.9. Коэффициент устойчивости экономического роста
R9 = Чистая прибыль - Дивиденды, выплаченные акционерам / Средняя стоимость собственного капитала * 100%
R9 = с. 190 (ф.№2) - дивиденды / с.490 (ф.№1) * 100%
Показывает, какими темпами увеличивается собственный капитал за счет финансово-хозяйственной деятельности
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10
