В таблице (Таблица 3) постатейно записаны сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия. На основании этих данных можно проследить за изменениями в составе и структуре активов предприятия, откуда следует, что к концу года сумма основных средств увеличилась на 3742 т.руб.(5,9%). Общая сумма оборотных активов к концу года увеличилась на 4581 т.руб. (4,5%) за счет значительного увеличения в них суммы дебиторской задолженности - на 4482 т.руб. (6,0%) и денежных средств - на 44 т.руб. (3,4%).
Представим данные таблицы (Таблица 3) в графическом виде.
Рис. 1 Динамика основных показателей структуры и имущества предприятия
Из данных таблицы видно, что активы предприятия увеличились за отчётный год на 5894 т.руб. Средства в активах распределились следующим образом: основные средства - 11998 т.руб. или 36,9%; незавершённое строительство - 1729 т.руб. или 5,3%; оборотные средства - 18735 руб. или 57,6%.
Изменилось органическое строение капитала: на начало года отношение оборотного капитала к основному составляло 1,2, а на конец года - 1,4. Это свидетельствует об ускорении темпов его оборачиваемости, а это может быть свидетелем того, что вложенные в предприятие ресурсы используются эффективно.
Важным показателем оценки финансовой устойчивости является темп прироста реальных активов (реально существующих собственного имущества и финансовых вложений по их действительной стоимости). Реальными активами не являются нематериальные активы, износ основных фондов и материалов, использование прибыли, заемные средства.
Темп прироста реальных активов характеризует интенсивность наращивания имущества и определяется по формуле:
где А - темп прироста реальных активов, %,
Ос - основные средства и вложения без учета износа, торговой наценки, нематериальных активов, использованной прибыли,
Обс - оборотные средства
Имеем:
А = ((11998 + 18735) / (8256 + 14154) - 1) Ч 100% = 37,1%
Таким образом, интенсивность прироста реальных активов за год увеличилась на 37,1 %, что свидетельствует об улучшении финансовой устойчивости предприятия.
Следующим моментом анализа является изучение динамики и структуры источников финансовых ресурсов.
Таблица 4
Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов (данные для анализа - приложение - бух баланс)
Показатели
Код строки
в форме № 1
Сумма, тыс.руб.
Темп прироста
% (+,-)
Удельный вес в капитале, вложенном в имущество %
на на-чало года
на конец года
измене-ние за год (+,-)
1. Источники капи-тала предприятия, всего
в том числе:
700
26621
32515
5894
122,1
100
0
2. Собственный капи-тал
4902
9661
36,3
29,7
-6,6
из него:2.1. уставной капитал
410
-
2.2. добавочный ка-питал
420
2.3. резервный капи-тал
430
2.4. фонд социальной сферы
2.5. целевые финан-сирование и поступ-ления
2.6. нераспределенная прибыль прошлых лет
2.7. Непокрытый убыток прошлых лет
2.8. нераспределенная прибыль отчетного года
470
х
2.9. Непокрытый убыток отчетного года
3. Заемный капитал
590+690
16960
22854
134,8
63,7
70,3
6,6
из него:3.1. долго-срочные заемные средства
590
63
105
42
166,7
0,2
0,3
0,1
3.2. краткосрочные заемные средства
690
16897
22749
5852
134,6
63,5
70,0
6,5
из них:3.2.1. кредиты банков
3.2.2. кредиторская задолженность
620
16199
21774
5575
134,4
60,9
67,0
6,1
3.2.3. расчеты по ди-видендам
630
3.2.4. доходы буду-щих периодов
640
3.2.5. резервы пред-стоящих расходов и платежей
3.2.6. прочие кратко-срочные пассивы
660
697
974
277
139,7
2,6
3,0
0,4
Из таблицы (Таблица 4) видно, что сумма всех источников финансовых ресурсов предприятия увеличилась на 5894 т.руб., в том числе собственные средства не изменились, привлеченные средства увеличились на 5894 т.руб., или на 6,6% (в основном за счет увеличения задолженности кредиторам на 5575 т.руб.). За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств уменьшилась на -6,6 процентных пункта; привлеченных средств увеличилось на 6,6 процентных пункта. Это свидетельствует о удовлетворительной работе предприятия.
Представим данные таблицы (Таблица 4) в графическом виде.
Рис. 2 Основные показатели динамики и структуры источников финансовых ресурсов
Дадим характеристику динамики текущих расчётных отношений с дебиторами и кредиторами (используем данные приложения к бухгалтерскому балансу).
Таблица 5
Динамика состояния текущих расчётных отношений с дебиторами и кредиторами по данным годовой отчётности
Код строки в форме № 1
на ко-нец года
1. Наличие собственных оборотных средств
490-190
-2806
-4119
-1313
2. Запасы за вычетом расходов будущих периодов
210-216
2299
2669
370
3. Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков
241
4245
6155
1910
4. Векселя к получению
5. Авансы выданные
245
6. Итого стр. (2+3+4+5)
3738
4705
967
7. Краткосрочные кредиты банков и займы*
641
8. Кредиторская задолженность поставщикам и подряд-чикам
621
2104
336
-1768
9. Векселя к уплате
10. Авансы полученные
627
11. Итого стр. (7+8+9+10)
12. Запасы, не прокредитованные банком (стр. 6 - стр. 11)
1634
4369
2735
13. Излишек (+) недостаток (-) собственных оборотных средств для покрытия запасов и дебиторской задолжен-ности за продукцию, товары, работы, услуги (стр. 1 - стр. 12)
-4440
-8488
-4048
14. Сумма средств, приравненных к собственным
15. Излишек (+) недостаток (-) собственных оборотных и приравненных к ним средств для покрытия запасов и де-биторской задолженности за продукцию. товары, работы, услуги (стр. 1 + стр. 14 - стр. 12)
* Под запасы
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13
